بیت کوین یا اتریوم؟ کدام یک برای سرمایه گذاری بهتر است؟

بیت کوین و اتریوم، دو ارز دیجیتال برتر جهان هستند که همواره گزینه‌ای جذاب برای سرمایه‌گذاران محسوب می‌شوند. به این سوال فکر کنید که برای سرمایه‌گذاری کدام بهتر است، بیت کوین یا اتریوم؟ برای اینکه بتوانید با اطلاعات کامل‌تری یکی از این گزینه را انتخاب کنید، ما در این مقاله تفاوت‌ها و شباهت‌ها و ویژگی‌های مربوط به هر کدام را بررسی کرده‌ایم. پس تا پایان مقاله با ما همراه باشید.

بیت کوین (Bitcoin) چیست؟

بیت کوین که با نام اختصاری BTC شناخته می‌شود، اولین و معروف‌ترین رمز ارز جهان است. این ارز دیجیتال که در سال 2009 توسط یک فرد یا گروه با نام مستعار “ساتوشی ناکاموتو” (Satoshi Nakamoto) ایجاد شد، تاکنون به عنوان محبوب‌ترین و ارزشمندترین رمز ارز در جهان شناخته می‌شود.

بیت کوین به عنوان یک ارز دیجیتال، بدون نیاز به واسطه فرد یا شرکت یا دولت، فعالیت خود را ادامه می‌دهد. این فعالیت می‌تواند برای انجام معاملات و یا سیستم پرداخت و غیره باشد. این رمز ارز بر پایه تکنولوژی بلاک چین (Blockchain) ساخته شده است، که تمام تراکنش‌های بیت کوین را به صورت عمومی و شفاف ثبت و نگهداری می‌کند.

به شکل خلاصه می‌توان گفت که بلاک چین یک زنجیره از بلاک‌ها است و هر بلاک حاوی اطلاعاتی تعدادی از تراکنش‌های مربوط به رمز ارز آن بلاک چین می‌باشد. این تکنولوژی امکان انتقال امن و سریع ارز دیجیتال بیت کوین بین کاربران را فراهم می‌کند. بیت کوین به عنوان ارز دیجیتال واسطه‌ای برای انتقال ارزش واحد بین افراد در سراسر جهان عمل می‌کند. ارزش بیت کوین بر اساس عرضه و تقاضا و معاملات بازار تعیین می‌شود و به عنوان یک ابزار سرمایه‌گذاری مورد توجه افراد و نهادهای مختلف قرار گرفته است.

بیت کوین ویژگی‌هایی از قبیل کمیسیون پایین برای تراکنش‌ها و امکان انتقال سریع به سراسر جهان را دارد. از لحاظ تکنولوژیک، بیت کوین به عنوان یک اختراع نوآورانه تشخیص داده می‌شود و تاثیر بزرگی در صنعت مالی و اقتصاد جهانی داشته است. حتی با کاهش نرخ BTC، ارزش بازاری بیت کوین به طور مداوم افزایش یافته و این رمز ارز به عنوان یک ابزار سرمایه‌گذاری جذاب برای افراد و نهادها به شمار می‌رود.

ویژگی‌های بیت کوین

بیت کوین دارای چندین ویژگی منحصر به فرد است که آن را از سایر ارزهای دیجیتال متمایز می‌کند. این ویژگی‌ها عبارتند از:

• غیرمتمرکز بودن: بیت کوین توسط هیچ نهاد یا سازمانی کنترل نمی‌شود. این بدان معناست که بیت کوین در برابر سانسور یا دستکاری مقاوم است.
• همتا به همتا بودن: تراکنش‌های بیت کوین مستقیما بین کاربران انجام می‌شود، بدون نیاز به هیچ واسطه‌ای. این امر بیت کوین را به یک گزینه جذاب برای پرداخت‌های ارزان و سریع تبدیل می‌کند.
• محدود بودن: تعداد بیت کوین‌های موجود در گردش، محدود است. این بدان معناست که بیت کوین می‌تواند به عنوان یک ذخیره ارزش عمل کند.
• امنیت: بیت کوین از فناوری بلاک چین استفاده می‌کند که یک سیستم رمزنگاری پیشرفته است. این امر بیت کوین را به یک گزینه ایمن برای ذخیره و انتقال ارزش تبدیل می‌کند.

اتریوم (Ethereum) چیست؟

رمز ارز اتریوم (Ethereum) یکی دیگر از معروف‌ترین رمز ارزها و پلتفرم‌های بلاک چین در جهان است. اتریوم در سال 2015 توسط ویتالیک بوترین (Vitalik Buterin) و یک گروه از توسعه‌دهندگان به عنوان یک پروژه متن‌باز راه‌اندازی شد. ایده اصلی اتریوم، ارائه یک پلتفرم قدرتمند و توسعه‌پذیر برای اجرای تعداد زیادی برنامه‌ها و قراردادهای هوشمند بود.

اتریوم برخلاف بیت کوین که تنها یک ارز دیجیتال به حساب می‌آید، یک پلتفرم چند منظوره است که توسعه‌دهندگان می‌توانند برنامه‌های غیر متمرکز و توزیع‌شده (DApps) و قراردادهای هوشمند را روی آن اجرا کنند. این پلتفرم توانایی ایجاد توکن‌های دیجیتالی مخصوص (توکن‌ها با استاندارد ERC-20) را نیز فراهم کرده و به افراد و شرکت‌ها اجازه می‌دهد تا پروژه‌های خود را بر اساس اتریوم ایجاد و منتشر کنند. از این رو، اتریوم به عنوان محیطی حیاتی برای توسعه و رشد برنامه‌های بلاک چینی و توکن‌های دیجیتالی و همچنین کنترل آن‌ها جذابیت دارد.

در کنار این ویژگی‌ها، اتریوم از ارز دیجیتالی خود به نام “اتر (Ether)” برای تامین تراکنش‌ها و پرداخت کارمزد‌ها استفاده می‌کند. اتر به عنوان واحد پولی اصلی در اکوسیستم اتریوم عمل می‌کند و از اهمیت بالایی در تعاملات و توسعه برنامه‌های این پلتفرم برخوردار است.

مهمترین نکته در مورد اتریوم این است که این پلتفرم به عنوان یک بستر برای توسعه و اجرای برنامه‌ها و قراردادهای هوشمند مورد استفاده قرار می‌گیرد و به توسعه‌دهندگان اجازه می‌دهد تا ایده‌های خلاقانه‌تری را در دنیای بلاک چین اجرا کنند. از این‌رو، اتریوم به عنوان یک پلتفرم چند منظوره و توسعه‌پذیر در دنیای رمز ارزها تاثیر مثبتی داشته و همچنان در حال رشد و توسعه است.

ویژگی‌های اتریوم

اتریوم نیز دارای چندین ویژگی منحصر به فرد است که آن را از سایر پلتفرم‌های بلاک چینی متمایز می‌کند. مهم‌ترین ویژگی‌های اتریوم عبارتند از:

• غیرمتمرکز بودن: اتریوم نیز مانند بیت کوین توسط هیچ نهاد یا سازمانی کنترل نمی‌شود.
• توسعه‌پذیری: اتریوم یک پلتفرم بسیار انعطاف‌پذیر است که می‌توان از آن برای ایجاد طیف گسترده‌ای از برنامه‌های کاربردی استفاده کرد. رایج‌ترین موارد توسعه یافته بر بستر اتریوم شامل برنامه‌های غیر متمرکز (dApp)، برنامه‌های مالی غیر متمرکز (DeFi) و توکن‌های غیر مثلی (NFT) می‌شود.
• همتا به همتا بودن: اتریوم نیز به واسطه قرارگیری بر بستر بلاک چین می‌تواند بدون دخالت هیچ شخص یا نهاد ثالث، بین افراد در سراسر جهان و در تمامی ساعات شبانه‌روز به عنوان ارزش یا شیوه پرداخت جابه‌جا شود.
• قراردادهای هوشمند: از ویژگی‌های مهم اتریوم، امکان اجرای قراردادهای هوشمند است. این امکان توسعه‌دهندگان را قادر می‌سازد تا تطبیق‌پذیری بیشتری به برنامه‌های خود اضافه کنند.
• توکن‌های دیجیتالی: اتریوم اجازه ایجاد و مدیریت توکن‌های دیجیتالی جدید (با استاندارد ERC-20) را به افراد و شرکت‌ها می‌دهد. این ویژگی به توسعه پروژه‌ها و انتشار توکن‌های مخصوص، ارزش افزوده می‌دهد.
• امنیت و عدم تقلب‌پذیری: اتریوم نیز به دلیل استفاده از زیرساخت بلاک چین، از امنیت بالایی برخوردار است و نمی‌توان به راحتی در آن تقلب کرد.

مهم‌ترین تفاوت‌های بیت کوین با اتریوم

همان طور که در ویژگی‌های هر کدام عنوان شد، بیت کوین و اتریوم در جوانب زیادی با هم تفاوت دارند که در ادامه برخی از آن‌ها را بررسی می‌کنیم.

تفاوت در الگوریتم اجماع

بیت کوین از پروتکل اجماع اثبات کار یا Proof-of-Work (PoW) استفاده می‌کند که به گره‌های شبکه (Node) اجازه می‌دهد تا در مورد وضعیت تمام اطلاعات ثبت شده در بلاک چین به توافق برسند و از انواع خاصی از حملات به شبکه جلوگیری کنند. اما در طرف مقابل اتریوم از پروتکل اجماع اثبات سهام یا Proof-of-Stake (PoS) استفاده می‌کند و افراد فعال در شبکه را بر اساس داشتن یا نداشتن ذخیره ارز دیجیتال اتر (و نه با حل کردن محاسبات پیچیده ریاضی) شناسایی می‌کند. ناگفته نماند که اتریوم نیز تا قبل از سال 2022، از اجماع اثبات کار استفاده می‌کرد اما در این سال الگوریتم اجماع خود را تغییر داد.

مورد استفاده به عنوان یک ارز دیجیتال

بیت کوین به عنوان جایگزینی برای ارزهای سنتی فیات طراحی شده است. استفاده اصلی از بیت کوین در درجه اول به عنوان یک وسیله مبادله و پرداخت است. اما داستان برای اتریوم به شکلی متفاوت است. اتریوم به گونه‌ای طراحی شده است که یک پلتفرم و اکوسیستم کل‌نگر پر از برنامه‌ها، قراردادهای هوشمند و غیره باشد که می‌تواند توسط کاربر به روش‌های مختلف مورد استفاده قرار گیرد و همگی ریشه در ارز اصلی اتر داشته باشند.

مقدار عرضه کل

یکی از اصلی‌ترین تفاوت‌ها بین اتریوم و بیت کوین، مقدار عرضه هر کدام از این رمز ارزها می‌باشد. بیت کوین بر اساس محدودیتی که ساتوشی ناکاموتو روی آن قرار داده، نهایتا به مقدار 21 میلیون واحد منتشر خواهد شد. در زمان انتشار تمام این 21 میلیون واحد، ماینرها به جای دریافت پاداش ثبت بلاک جدید، فقط می‌توانند در دریافت کارمزد شبکه سهیم شوند.

اما اتریوم در میزان عرضه هیچ سقفی ندارد. البته برای کنترل قیمت و حفظ ارزش، فرآیندی به نام توکن سوزی در اتریوم اتفاق می‌افتد، یعنی گاه به گاه مقدار مشخصی اتریوم از دسترس کاربران خارج شده و به کیف پول‌های مشخص و بدون دسترسی ارسال می‌شوند (عموما به این کیف پول‌های مخصوص سوزاندن، Inferno Wallet گفته می‌شود).

زبان برنامه‌نویسی

بیت کوین از زبان اسکریپت (Script) برای اجرای تراکنش‌ها استفاده می‌کند که مختص انتقال ارزش و دارایی است. اما در طرف مقابل، اتریوم از زبان سالیدیتی (Solidity) برای نوشتن قراردادهای هوشمند و برنامه‌های غیر متمرکز یا DApps و غیره استفاده می‌کند.

سرعت تراکنش و هزینه تراکنش

سرعت تراکنش‌ها در شبکه بیت کوین اکثرا کندتر از اجرای تراکنش‌ها در شبکه اتریوم است. همچنین عموما هزینه تراکنش در شبکه اتریوم، کمتر از هزینه تراکنش در شبکه بیت کوین است.

امنیت

در بخش تفاوت الگوریتم اجماع عنوان کردیم که بیت کوین امنیت خود را از پروتکل اثبات کار یا PoW به دست می‌آورد، اما اتریوم این امنیت را به واسطه پروتکل PoS یا اثبات سهام در اختیار دارد.

شباهت‌های بیت کوین و اتریوم

ما تفاوت‌های مختلفی بین این دو ارز دیجیتال را بررسی کردیم. حال بد نیست که شباهت‌های آن‌ها را نیز مطرح کنیم تا به پاسخ سوال بیت کوین یا اتریوم نزدیک‌تر شویم.

غیر متمرکز بودن

هر دو رمز ارز اتریوم و بیت کوین بر بستر بلاک چین ایجاد شده‌اند. این موضوع باعث می‌شود هر دوی این‌ها به شکل غیر متمرکز و خارج از کنترل فرد یا گروهی خاص به فعالیت خود ادامه دهند.

ماهیت

هر دو ارز دیجیتال بیت کوین (BTC) و اتریوم (ETH) ماهیت یکسان رمز ارزی دارند، هر دو بلاک چین اختصاصی دارند و از هردوی آن‌ها می‌توان برای حفظ ارزش و دارایی و همچنین انجام تراکنش و سیستم پرداخت استفاده کرد.

امنیت

می‌توان گفت هر دو شبکه با استفاده از تکنولوژی کریپتوگرافی، امنیت بالایی در حفظ اطلاعات و عدم تقلب‌پذیری ایجاد کرده‌اند. البته در نظر داشته باشید که این موضوع به معنی امنیت 100درصدی آن‌ها نیست! بلکه هر دو با الگوریتم‌ها و پروتکل‌های خود، احتمال تقلب را به شدت کاهش داده‌اند و برای کلاهبرداران، انجام تقلب در این شبکه‌ها بسیار هزینه‌بر است و صرفه ندارد.

توزیع کوین‌های جدید

در هر دو شبکه، کوین‌های جدید توسط فرآیند تایید تراکنش‌ها تولید می‌شوند که کوین‌های جدید به عنوان پاداش به تاییدکننده‌ها ارائه می‌شود.

نوآوری و تاثیر بر صنعت مالی

هر دو رمز ارز تاثیر زیادی بر صنعت مالی و اقتصاد جهانی داشته‌اند و توجه بسیاری از افراد و نهادها را جلب کرده‌اند. می‌توان گفت این جلب توجه به دلیل توسعه و نوآوری‌های این دو کریپتوکارنسی و توسعه در شبکه‌های آن‌ها بوده است.

سرمایه‌گذاری در بیت کوین یا اتریوم؟

تا این بخش از مقاله، ویژگی‌های مختلفی از بیت کوین و اتریوم به عنوان دو رمز ارز اول در جهان از نظر مارکت کپ را بررسی کردیم. اما وقت آن رسیده تا برای سرمایه‌گذاری، یکی از این دو ارز را انتخاب کنیم. مطمئنا چنین انتخابی به شکل کامل به هدف و استراتژی سرمایه‌گذار مرتبط است. در نتیجه ما برای شما گزینه‌ای مشخص نمی‌کنیم، اما مواردی را عنوان می‌کنیم که بهتر است قبل از سرمایه‌گذاری آن‌ها را بررسی کنید.

چرا در بیت کوین سرمایه‌گذاری کنم؟

• اعتبار و امنیت: بیت کوین به عنوان اولین و معروف‌ترین رمز ارز دنیا دارای اعتبار بالا و امنیت تضمین شده توسط شبکه بزرگی از ماینرها است.
• تنوع در سرمایه‌گذاری: بیت کوین به عنوان “ذخیره ارزش” مطرح است و معمولا به عنوان یک وسیله جهت حفظ ارزش و جلوگیری از تورم استفاده می‌شود. خصوصا که گران‌ترین ارز دیجیتال جهان نیز محسوب می‌شود.
• تقاضا و بازار لیکوئید: بیت کوین دارای بازار بسیار بزرگی بوده و تبادلات آسانی در بورس‌ها و صرافی‌های معتبر دنیا دارد. در نتیجه این بازار به سرعت تبدیل به پول نقد می‌شود (نقدشوندگی بسیار بالایی دارد)
• هزینه: شما برای خرید بیت کوین باید هزینه بیشتری انجام دهید، اما به همین نسبت دارایی با ارزش‌تری در اختیار خواهید داشت.

اگر قصد سرمایه‌گذاری در ارز دیجیتال بیت کوین را دارید، می‌توانید از صفحه اختصاصی خرید بیت کوین در صرافی بیدارز اقدام نمایید.

چرا در اتریوم سرمایه‌گذاری کنم؟

• قراردادهای هوشمند: اتریوم امکان اجرای قراردادهای هوشمند و برنامه‌های اجرایی متعدد را فراهم می‌کند. این ویژگی می‌تواند به شرکت‌ها و توسعه‌دهندگان امکان ایجاد اپلیکیشن‌های متنوع و نوآورانه بدهد.
• توسعه‌پذیری و اکوسیستم بزرگ: اتریوم دارای یک اکوسیستم گسترده از پروژه‌ها و اپلیکیشن‌های متعدد بوده که از توسعه بیشتری برخوردار است. این ویژگی می‌تواند به تنوع سرمایه‌گذاری و ریسک کمتر کمک کند.
• مشارکت جامعه: اتریوم با داشتن یک جامعه پرشور از توسعه‌دهندگان، از ایده‌ها و نوآوری‌های دائمی بهره می‌برد.
• هزینه: قیمت خرید اتریوم نسبت به بیت کوین کمتر است که نتیجه آن، دسترس‌پذیری بیشتر برای انواع کاربران این حوزه خواهد بود.

همچنین اگر می‌خواهید رمز ارز اتریوم بخرید، می‌توانید از صفحه اختصاصی خرید اتریوم در پلتفرم بیدارز استفاده نمایید.

سه فاکتور فاندامنتالی متفاوت

در کنار موارد عنوان شده و به شکل کلی، بد نیست که برخی اتفاقات موثر در انتخاب بیت کوین یا اتریوم به عنوان گزینه سرمایه‌گذاری را مطرح کنیم.

سرمایه‌گذاری نهادی

در حال حاضر، به نظر می‌رسد که بیت کوین برتری زیادی نسبت به اتریوم برای سرمایه‌گذاران نهادی دارد. بسیاری آن را به عنوان یک دارایی بسیار مطمئن می‌دانند که می‌تواند سرمایه افراد را در برابر نوسانات در بازار محافظت کند.

علاوه بر این، یک موضوع مهم دیگر باید مد نظر قرار گیرد: راه‌اندازی اولین ETF بیت کوین. این مسئله منجر به یک رالی کوچک برای بیت کوین در اواسط ژوئن شد، زیرا سرمایه‌گذاران مجددا ارزیابی کردند که اگر SEC سرانجام ETF بیت کوین را امضا کند، چه معنایی برای جریان سرمایه‌گذاران نهادی به ارزهای دیجیتال دارد. در نتیجه اگر این موضوع قطعی شود، حجم پول بسیار زیادی از طرف سرمایه‌گذاران نهادی به سمت بیت کوین سرازیر خواهد شد.

نرخ پذیرش کاربران

عامل مهم بعدی می‌تواند نرخ پذیرش کاربران باشد. گزارشات اخیر از سوی شرکت‌هایی مانند Ark Invest، نشان می‌دهد بیت کوین تا سال 2030 می‌تواند درصد قابل توجهی از تراکنش‌ها و همچنین ذخیره ارزش سازمانی را به خود اختصاص دهد (حدود 10 درصد از تراکنش‌ها و 2.5 درصد از کل دارایی‌های سازمانی).

در مقابل اتریوم به پشتوانه مدل‌های ارزش‌گذاری مانند قانون Metcalfe به فعالیت خود ادامه می‌دهد. این قانون می‌گوید ارزش هر شبکه با مجذور تعداد کاربران آن ارتباط مستقیم دارد. پس ارزش اتریوم با سرعت بسیار بیشتری رشد می‌کند (یک تابع درجه دو). شاید بهترین مثال، بررسی کاربران لایه دوم اتریوم باشد. اگر ارزش‌گذاری اتریوم فقط بر اساس همین مسئله باشد، باید ارزش کل بازار آن در حال حاضر چیزی در حدود 280 میلیارد دلار می‌بود، نه 220 میلیارد دلار!

تکنولوژی و فناوری

در این موضوع، اتریوم بدون هیچ شکی در جایگاه اول قرار دارد. اولین بخش آن، داشتن پلتفرم گسترده برای انواع برنامه‌ها و قراردادهای هوشمند و غیره است. دومین بخش را می‌توان نحوه استخراج آن دانست. در حالی که بیت کوین با سیستم PoW با فناوری قدیمی خود برای استخراج نیازمند کار و سرمایه و انرژی بالا استف اتریوم با تبدیل الگوریتم اجماع خود به PoS (رویداد the Merge) توانست 99.9 درصد از مصرف انرژی شبکه خود را کاهش دهد. همچنین اتریوم در نسخه جدید خود یعنی اتریوم 2، بسیار سریع و کارآمد شده است.

جمع‌بندی

در مجموع انتخاب بین بیت کوین و اتریوم باید بر اساس اهداف و استراتژی‌های سرمایه‌گذاری شخصی شما صورت گیرد، که البته هر دو گزینه، می‌توانند انتخابی مناسب برای ایجاد تنوع در سبد سرمایه‌گذاری شما باشند. برای حفظ ارزش و داشتن سرمایه‌گذاری معتبر، بیت کوین مناسب است، در حالی که اتریوم برای افرادی که به توسعه برنامه‌های متنوع و ایجاد قراردادهای هوشمند علاقه‌مند هستند، گزینه بسیار مناسبی خواهد بود.

سوالات متداول

مقالات پیشنهادی

بررسی ریسک‌های خرید و فروش بیت کوین و ارزهای دیجیتال در سال ۲۰۲۴

آینده بیت‌ کوین چگونه است؛ پیش‌بینی وضعیت پادشاه ارزهای دیجیتال در بازار