بولینگر باند از یک خط مرکزی و دو کانال قیمت (باند) در بالا و پایین آن تشکیل شده است. خط مرکزی یک میانگین متحرک نمایی است. کانال های قیمت انحراف معیار سهام موجود در حال مطالعه هستند. با خرید و فروش بازار منبسط و نوسانی بودن بازار باعث ، فشردگی یا (انقباض) ، نوارها می شوند.